11月17日！鴻海對第四季四大產品的展望！作者:A大！鴻海第三季財報開出，營收增兩成，本業營利增18%，稅後獲利增14%，從鴻海第三季財報可以知道，鴻海新增加的營收是能帶動本業營利增加的，第三季工業富聯開出獲利時，營收增加四成，獲利僅小增1.24%，就會有市場擔心AI伺服器無法帶動鴻海獲利增加，我那時就說過了，AI伺服器還處在供不應求，這種情況是不可能發生的，鴻海在原本的ICT產業營收及獲利都表現的很穩定，新增加出來的營收就是AI伺服器，怎麼可能在AI伺服器還供不應求的情況下，只增加營收不增加獲利，世界上不會有這種事的，第二季我有把AI概念股鴻海，廣達，緯創，緯穎，英業達營收及本業營利列出來，很明顯營收增加本業營收也是會大幅增加，代表第二季AI伺服器還是供不應求，第三季我一樣把AI概念股的營收及本業營利做了一個整理，最終得到的結果也是營收增加，本業營利也是大幅增加，代表第三季AI伺服器依舊是處在雞犬升天的情況，大部份的AI概念股都能營收增加及本業營利增加，大家要記得一件事，如果供給大於需求時，這時就會產生競爭，公司為了要去拿到訂單，才有可能不賺錢去惡性競爭訂單，像面板，記憶體，鋼鐵，水泥，塑化等，都是屬於這樣的情況，當市場還處在需求遠大於供給時，不論規模大或小的公司，都是能輕易的做到營收增加，然後本業營收也大幅增加，我們觀察第二季及第三季AI概念股的情況，確實還處在不論規模大小都是營收增加，本業營利也跟著增加，之前我和大家說過，鴻海目標AI伺服器市佔的四成，時間只要拉長，最終受惠的一定是鴻海，因為鴻海有規模的優勢，不過有一些人就是喜歡短線快速發大財，他們就會去冒險買二線，三線甚至是四線的AI概念股，後面AI供給大於需求時，大家就會發覺三線及四線的AI概念股營收增加，本業營利不一定會增加，我個人覺得一開始雞犬升天期至少會有一兩年，現在已經半年過去了，我觀察所有AI概念股的營收及本業營利變化，確實這半年還是AI概念股都處在很開心的階段，這情況應該還是能再維持個一兩年，但我也不知道會維持多久，也許維持的更久，也許再半年就是有經濟規模的公司才會營收增加，本業營利也增加，即然我也沒有百分之一百確定，那我就待在產業龍頭的鴻海中，那就是最安全的，鴻海至少可以吃到五到十年的AI伺服器，愈到後面，鴻海的優勢愈明顯，當AI伺服器來到經濟規模時，鴻海這種有垂直整合的公司就是能拿到更多的訂單及獲利，後面AI伺服器需求比較沒有這麼急時，客戶就不一定會只求有不求成本了，那時三線及四線可能想要拿訂單，那就是營收增加獲利不會增加，鴻海在ICT這一套，就是把別人接不了的訂單接下來，別間代工廠如果接了該訂單，毛利率可能會降的非常的嚴重，對鴻海來說，就算接了一些比較低毛利率的訂單，因為鴻海具經濟規模，最終出來的毛利率也不會差太多，所以鴻海最終才能成為EMS的王者，所以大家看到第二季及第三季AI概念股的營收對本業營利情況後，根本就還不需要擔心AI伺服器的需求問題，現在還是處在供不應求的階段，以鴻海的競爭力來說，就算其他三線，四線營收增加，本業營利不增加情況，鴻海還是能營收增加及本業營利增加，現在即然還處於雞犬升天階段，那就更不用擔心AI伺服器訂單及獲利問題了。
鴻海第三季法說會有把第四季的展望說出來，我們根據第三季及去年第四季鴻海四大產品類別的營收來推測，我們知道鴻海目前給出第四季營收會落在20337.7億，大概就是季對季及年對年增加個10%左右，劉董一般估營收是比較保守的，我們就是按照鴻海及劉董保守估法得到第四季的營收會是20337.7億，十月營收8048億，那預期今年11月營收會是7094億，營收年增9.14%，12月營收會是5195億，營收年增12.91%，可能就是會有個增減，不過接下來兩個月鴻海營收只要是落在上面兩個數字，這就是符合鴻海說的目標，我個人對劉董下面這句話比較感興趣，目前我們主要產品就是在智慧型手機，那明年預期雲端的產品預期會成為鴻海另外一個主要產品。那這個主要產品大概差不多，佔比差不多。這個我只能這樣來預期。那到底是四成還是五成，還是三成？那就看這兩個的消長，大概會差不多，今年鴻海消費智能營收3.1兆多左右，雲端網路大概會是兩兆，所以劉董上面那句話的意思是指明年雲端網路的營收會增加1兆多，這樣雲端網路才有可能來到3.1兆和消費智能差不多，根據第三季法說會上提到的，明年預期鴻海營收會來到7.89兆，只要電動車多貢獻個一兩千億，或是AI帶動手機，電腦，筆電，平板多個一兩千億營收，那明年鴻海很有可能就會有八兆的營收，簡單來說就是明年開始每一個月營收都會年增1000億，明年大家應該每一個月都會看到營收年對年成長20%以上，即然明年鴻海營收成長的幅度一樣會這麼兇猛，大家覺得三大法人，短線客，當沖客，投機客，中實戶，大戶，超級大戶不會想要進來玩個波段行情嗎？對散戶來說，明年一整年你都會聽到新聞，媒體，網紅向你資訊轟炸，說鴻海營收年對年持續大增兩成多，按照鴻海今年的營收表現來說，營收增兩成，本業營收也會增兩成，每一季大家都會聽到鴻海獲利創歷年同期新高，每一季都是會如此，至少到明年底都會是這樣，明年中隨便也會有三大法人作多期，大家要記得一件事，三大法人作多會是四到六個月，作空兩到三個月，所以一年的期間有可能是能作多兩次，作空一次，或是作多一次，作空一次，明年鴻海因為GB200營收及獲利大增，你一定會遇到三大法人剛好是在作多的情況，我和大家說，當你覺得很想要止損或賣出股票時，你只要去想明年鴻海會因為GB200造成營收每個月年對年增兩成，每一季財報獲利都會創歷年同期新高，你就稍微不會這麼悲觀，知道明年你隨便都能有一個樂觀的時候能賣，這是在你遇到股市很悲觀時給你一個不殺在阿呆股的理由，你明年隨便都能有一個三大法人作多的時機，再怎麼缺錢，再怎麼想賣，你總是會在一年的期間等到樂觀的期間，大家記得一件事，AI伺服器到2031年會有1兆美元的商機，輝達董事長說有100兆的商機，台積電說到2028年AI營收會年複成長五年，接下來幾年你都會看到鴻海因為AI伺服器高速的成長，所以不要說明年了，每一年你都會有一個三大法人作多樂觀的好機會，所以不要傻乎乎的遇到悲觀時就急急忙忙砍在阿呆谷，只要你是價值投資的人，時間對你來說是有利的，鴻海每年的淨值會愈來愈高，每年也會配出股息降低你的成本，所以持有愈久對你愈有利，在AI產業還是雞犬升天時賣，那是很不明智的，如果你持有的是二線或三線AI概念股，也許明年或後年不賣就來不及了，如果你持有的是一線鴻海及二線廣達，三到五年都沒什麼問題，鴻海是五到十年都是妥妥的，五到十年後，AI伺服器可能就是成為鴻海現在的ICT產業，那時市場會在那說AI伺服器飽和了，鴻海賺不到了，但鴻海還是可以在AI伺服器每年穩穩的賺10元，加上ICT賺10元，這樣就有20元了，那時也許電動車也起來了，我又會去追蹤電動車概念股，觀察是不是處在雞犬升天的階段，這就是投資鴻海的好處，鴻海佈局的夠廣，商機及題材就是一波接著一波，持有的愈久，賺的愈多。大家按讚並留言，鴻海明年雲端網路營收會增加一兆多，明年電動車事業只要多賺個一兩千億，有可能明年鴻海營收都能來到八兆了！
文章主題內容如下
1、鴻海對第四季四大產品的展望！
2、鴻海第三季財報本業及業外驗證！
3、股市中歐印身家的人很多嗎？
