新聞說:AI伺服器熱銷，戴爾第二季業績超預期，戴爾29日美股盤後公布上季業績，拜AI伺服器熱銷所賜，營收與獲利雙雙超越市場預期，同時調高全年度財測，激勵股價勁揚。業績報喜帶動戴爾股價在30日早盤暴漲6.6％，報118.07美元，今年截至29日收盤，股價累計揚升45％。戴爾將全年度（至2025年1月底止）營收預測小幅上修，預估在955億至985億美元之間，略高於先前預估的935億至975億美元。此外，戴爾預期本季營收約在240億至250億美元之間，與市場預期的246億美元相符。戴爾會計年度第二季（至7月底止）營收年增9％至250.6億美元，優於分析師預期的245.3億美元。淨利較一年前同期激增85％至8.41億美元，或每股盈餘1.17美元。調整後每股盈餘達1.89美元，優於市場預期的1.71美元。AI銷售劃入基礎架構解決方案事業，該部門為資料中心生產伺服器和系統，是戴爾成長最快的部門。上季ISG營收年增38％至116.5億美元，高於分析師預期的104.4億美元。財報的亮點在隸屬ISG的伺服器和網路收入，其中包含基於輝達和超微GPU的AI伺服器，以及傳統伺服器。上季伺服器和網路收入年增80％，達77.6億美元，輕鬆超越市場預期的63.7億美元。其中AI伺服器占31億美元，較一年期同期的17億美元大增82％。戴爾營運長克拉克將上季營收攀升歸功於伺服器需求不斷增加，並表示AI伺服器積壓訂單達38億美元。
A大回答:戴爾在AI伺服器領域表現強勁，已成為鴻海第三大客戶，意味AI將持續挹注鴻海的業績，不論是iPhone與MacBook等蘋果手機與筆電產品都要加入AI功能，抑或其他品牌廠也力推AI PC，從雲（AI伺服器）到端（AI手機與PC）的AI商機，鴻海都將通吃。即然戴爾上修全年展望，鴻海身為主要AI伺服器供應商，自然業績也會更好，我們觀察AI伺服器的成長趨勢，其實完全是沒有任何的疑慮，我們及市場都知道接下來AI伺服器會很好，加上鴻海GB200是第一家出貨的，所以目前AI概念股中的鴻海，廣達，緯創，緯穎，英業達等，就屬鴻海表現最強勢，畢竟鴻海第四季除了是第一家GB200出貨的公司，而且第四季蘋果也是第一年推出AI手機，重點是蘋果AI功能僅支援在高階機種，鴻海又是蘋果高階機種的主力供貨商，現在不像之前整個AI概念股雞犬升天，所以市場會去謹慎考慮哪一家才是最強的，大家應該有發覺台股的成交量變小，一部份是因為外資群已經累計賣超了近六千億，加上最近房市開始有降溫現象，所以台股的成交量有縮下來的趨勢，現在要買AI概念股，一定就是真的要買值得買的，從股價淨值比，GB200第一家出貨，第四季有蘋果AI手機題材等，當市場參與的人很多很熱絡時，你眼睛閉著買一檔AI概念股都能賺錢，但市場參與的人變少，這時大家就會貨比三家，然後去挑出近期最有潛力的公司，鴻海在第四季有GB200第一家出貨及蘋果AI手機要開賣的題材，就算遇到股市下跌，鴻海股價也不可能跌到哪去，鴻海目前的月線178.95元，季線195.55元，半年線175.1元，鴻海淨值110.12元，股價淨值比1.67倍，還處在理性時的相對低點，買到目前的鴻海，風險了不起就是三到五年，近一個月新增的鴻海股東83298人，這些人平均是買在178.95元，從5月17日到8月17日，這一段期間鴻海股東增加228195人，這些股東成本在194.4元，從5月17日到今天，鴻海股東增加了24.5萬人，所以新買的鴻海股東中的24.5萬人，有93%的人平均是買在194元，這時會有人說，近半年鴻海均價175.1元，如果大家看半年線會沒意義，如果你長期有看我文章及影片的話，你就會知道從3月到5月中，三大法人平均在12萬個股東手上買走了平均120元的股票，大概買走了66萬張，買到的千張超級大戶大概在5月17日到8月底已經把手上的股票賣給了25萬個新鴻海股東，這也是為什麼我一直和大家說新增的25萬個股東平均買在194.4元。
新聞說:美國第二季GDP、PCE超預期上修，鞏固Fed九月小幅降息，美國商務部經濟分析局29日公布數據顯示，美國第二季經濟成長速度比先前預期更強，反映出此次消費者支出上修的影響，一定程度上緩解市場衰退擔憂。美國經濟仍展現韌性，再加上上周初領失業金人數超預期下滑，進一步鞏固聯準會9月僅小幅降息預期。具體來看，美國今年第二季實質國內生產毛額 (GDP) 季增年率修正值報 3%，優於市場預期與初值的 2.8%。觀察報告細項，除了個人消費外，其他所有 GDP 組成方面均有下修。個人消費支出對 GDP 貢獻從最初預估的 1.57% 上修至 1.95%；固定投資自初值的 0.53% 小幅下調至 0.64%；私人庫存變動也從 0.82% 下調至 0.78%；淨貿易從最初的負0.71% 下修至負0.77%；政府貢獻也從 0.53% 下調至 0.46%。第二季 GDP 增速上修至 3%，超過市場預期與初值的 2.8%，幾乎是今年第一機 GDP 增速 1.4% 的一倍多，這完全是由個人消費激增推動。消費者支出上修 Fed 降息路線可能保守Fed 最為留意的個人消費支出 (PCE) 物價指數第二季季增年率自初值的 2.3% 上修至 2.9%，高於市場預期的 2.2%，而不含食品和能源的第二季核心 PCE物價指數季增年率修正值報2.8%，略低於市場預期與初值的2.9%。第二季消費支出上修反映服務和商品的成長。在服務業中，增加的主要貢獻者是保健、住房和公用事業以及娛樂服務。在商品方面，對成長貢獻最大的是汽油和其他能源商品、家具和耐用家用設備，以及娛樂用品和車輛。有分析指出，鑑於意外強勁的消費支出數據，以及同日稍早公布的初領失業金人數持續下降，9 月不太可能會降息 2 碼 (50 個基點)。瑞銀交易員 Simon Penn 評論道，儘管市場預估今年年聯邦公開市場委員會 (FOMC) 剩餘 3 次會議將降息 100 個基點，但經濟可能只需要 50 個基點就能將政策重新調整到合適的立場。Fed 今年可能只會降息 75 個基點，以避免引發市場不安並確保其走在成長曲線前端。Penn 也表示，雖然第二季 GDP 的向上修正可能有些過時，早在 6 月份 FOMC 就表示，美國經濟足夠強勁，可以將點陣圖從降息 75 個基點改為 25 個基點。瑞銀的結論是，美國經濟已經放緩，但還沒到 Fed 應該非常擔心的程度。Fed今年可能會降息太多(亞特蘭大聯準銀行總裁波斯提克等成員正在談論這一擔憂)，但這意味著明年的降息幅度會更小。另外殖利率應該會更高，而且殖利率曲線應該會變得更陡。 德銀認為，如果勞就業市場保持穩定，Fed 可能會選擇以 1 碼 (25 個基點) 的幅度逐步降息，不會一次大幅降息。若反之，Fed 可能會採取更激進的降息措施。
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