8月13日！瑞銀在鴻海中被主力軋空做垂死掙扎！

 

今天外資群賣超台股50.9億，投信買超台股56.73億，自營商賣超台股38.8億，三大法人合計賣超台股32.97億，外資群期貨空單增加1182口，期貨留倉空單35894口，三大法人期貨留倉為空單9914口，今天台股成交3433.82億，上漲23.31點，漲幅0.11%，收在21796.57點，電子上漲3.85點，漲幅0.33%，收在1163.47點，金融上漲9.99點，漲幅0.49%，收在2017.54點。

之前我說台股，台積電及鴻海要在季線及月線整理，如果外資群硬把股價向下打到半年線，會很容易出現V型反彈，結果外資群及主力選擇了快速跌破半年線，不但跌破半年線，而且還是選擇跳空跌破，也就是大盤指數在下跌時，根本沒有給半年線當支撐的機會，直接開盤就跌破，接著就開始產生恐慌性的人踩人，三個交易日下來融資減少了三百多億，接著大盤，台積電就開始每天上漲，現在已經站回半年線，台積電甚至已經站上了季線，這等於就是讓敢在恐慌時買進的投資人撿錢，幾個交易日內就反彈了兩千點，最近台股及台積電都快要站上月線，外資群波段買的五千到六千億，賣了五千多億後，手上還剩一兩千億，之所以買五千到六千億能賣七千到八千億的原因在於外資群成本是17300點，大概就是賺了一兩千億，現在外資群手上剩一兩千億，指數又反彈了兩千點，外資群現在就算把手上的兩千億拿來賣，了不起台股就是下跌一千點，之所以會這樣的道理也很好懂，台積電，大立光，廣達，緯創，英業達，和碩，仁寶等個股，第二季都開出了不錯的財報，即然有好的財報撐腰，一些投資者當然就是不怕，試想，如果外資群再拿30萬張台積電股票出來賣，又把台積電砍到820元，你覺得投資人敢不敢買呢？我敢和大家保證，鐵定是敢買的，台積電的股東人數可能從153萬增加到170萬，外資群在台積電會開出好的營收及財報下要摜殺，真的就是很難，投資人看到台積電下跌時就不會怕，8月5日時台股幾乎跌停，那天我想一般沒經驗的散戶確實是會怕，當漲了幾天後，也就是台積電站上半年線，季線，最近準備挑戰月線，現在的散戶又不會怕了，又信心爆棚了，之前外資群拿了五千多億把散戶信心打爆，現在外資群還拿得出五千多億嗎？一定是拿不出來的，剩下的一兩千億籌碼，就不要拿出來丟人現臉了，台股光一檔00940就能籌到1748億的資金，台灣的投資者是很有錢的，原因是大部份的人看破儲蓄險保單的手腳，現在儲蓄險利率還比定存低，重點是買了還有未來三年解約要賠本金，是有誰會這麼笨再去買儲蓄險，這些錢現在都流到股市中了，所以外資群波段拿五千到六千億，已經無法長期控制股市走勢了，我說過，一買一賣成交易，外資群波段籌碼賣完後，之後一定就是伺機買，當外資群把賣出的五千億買回來，可能指數又上漲四千到五千點了，大家看房市熱成這樣，房價一直漲，台灣人只要拿房子去借錢，一定就是能撐爆股市，不要說外資群拿五千到六千億了，拿個一兆，兩兆也是小兒科，這時會有人說股市及房子會很不健康，那你先讓房子崩跌看看，看有沒有人鳥你，政府愈是打房，房價愈高，當房價愈高，台灣人就能用房子去借更多的錢，重點是股票質借會有維持率的問題，房子是沒有維持率問題的，拿房子去炒股，外資群根本就是只有等死一條路了。

鴻海主力籌碼分析，今天買超第一名的是台灣摩根,買了7543張,第二名的是花旗環球,買了5018張,第三名的是美商高盛,買了3713張,第四名的是摩根大通,買了3701張,第五名是大和國泰,買了2715張,今日賣超，第一名的瑞銀,賣了10208張,第二名的是美林,賣了8869張,第三名的是凱基台北,賣了3702張,第四名是港商野村,賣了1875張,第五名的是富邦,賣了1025張，今天瑞銀再賣出10208張，昨天有人說借券數量是減少的，因為昨天高盛及美林是買的，今天瑞銀賣出，美林也賣出，美林等於就是玩個隔日沖，今天高盛持續的回補空單，大摩及小摩持續護盤，今天多了一個花旗環球參戰，買了5018張，這兩天鴻海因為大盤，台積電穩住指數，AI概念股的廣達及緯創開出好的財報而反彈，有人會覺得今天大盤，台積電，廣達及緯創比鴻海弱，其實是這些指數及個股已經先反應過了，現在就是等著大部份的個股開完財報，然後再看國際股市有沒有什麼意外，才有可能去挑戰月線，瑞銀以前是看好鴻海的AI伺服器及GB200，現在鴻海出貨的AI伺服器和GB200還沒有太大的關係，了不起就是一些舊型的AI伺服器，還有一些組裝訂單，第一季鴻海法說會中財務長提到，鴻海拿到下一代輝達的AI伺服器較多的份額，談話內容如下，AI伺服器的系統組裝是我們一個很重要的出海口，幫我們帶進更多的垂直整合的生意機會。除了目前在AI伺服器上游的領先地位，在客戶下一代的新產品，集團將掌握更多關鍵產品，包括超級晶片基板、高速交換機、液冷系統等，所以透過垂直整合的能力，這些都會有助於集團提升獲利。財務長口中的下一代新產品，就是指GB200，當GB200還沒有出來時，大家不容易看到AI伺服器對鴻海的貢獻，以鴻海這麼大的公司，拿到GB200這樣的訂單後，還需要一年的時間讓量放大，這樣才能對鴻海產生比較有意義的貢獻，畢竟鴻海一年營收有6.16兆，當初看好的超級晶片基板、高速交換機、液冷系統等，這些還沒有出來，大概一年到一年半後就會完全呈現，我是不相信瑞銀敢撐到那時候，我想瑞銀打的如意算盤是，一開始GB200還沒有出來，市場對鴻海AI伺服器的期望過大，當開出獲利時會覺得失望，瑞銀在逢低撿屍，但我們知道GB200對鴻海明年的貢獻，自然就不可能讓瑞銀的奸計得逞。

今天鴻海上漲5元，股價收在181元，成交量112350張，外資群賣超4846張，投信買超2741張，自營商買超936張，三大法人合計賣超1191張，今天外資群之所以會賣超鴻海，那是因為瑞銀及美林，瑞銀就是賣光了手上股票後，又反手放空，累計已經賣了十萬張了，其中有近四萬張是借來賣的，美林則是在裡面玩你丟我撿的遊戲，買了兩天後今天又賣，不過鴻海中還是有作多主力在顧，也就是大摩及小摩，加上今天高盛也是持續手上空單，高盛如果要回補回借出來賣的股票，至少是能再買三萬張，如果把自己賣的庫存買回來，至少能買回八萬張，所以瑞銀硬要和高盛拼的話，其實也沒啥好拼的，高盛心中只有無限的感激，自己在200元及190元止損及反手放空，瑞銀佛心來著在168賣出及放空，高盛回補的很開心，今天還有花旗環球加入買超的行列，今天鴻海股價累計還是AI概念股中最終的，今天大盤，台積電，廣達及緯創在小漲小跌之間整理，鴻海股價上漲五元，但鴻海目前還沒有站回八月五日大跌1807點前的位階，剩下的大盤，台積電，廣達，緯創都站上了，連和碩及英業達也都站上了，鴻海和仁寶一樣還沒有站上，鴻海明天開出財報後，如果和其他AI概念股差不多好，那鴻海也是會站回8月2日時的位階，也就是186.5元，大家要記得一件事，鴻海是拿到下一代輝達AI伺服器，在GB200上會拿到更多的量及零組件，所以想要看AI伺服器對鴻海獲利的營收，一定就是要看GB200大量出貨時，也就是明年，不然鴻海獨家的高速交換機技術，還有整個機櫃，液冷系統等，這些才是該改善毛利率及獲利的關鍵，結果這些都還沒有開始，就有人開始在那演內心戲了，這也是我常和大家說的，一開始市場，法人，散戶會過度樂觀，其實他們想的事半年，一年，兩年後才會發生，但他們卻要鴻海在一個月，三個月內就發生，最終才在那失望，當散戶賣掉鴻海半年，一年，兩年，甚至是三年，後面發覺鴻海的營收，毛利率，獲利開始大增，才在那後悔自己當初抱著就好了，我是覺得散戶都把股市及產品當數字，他們不懂這是需要時間發酵的，很多外資群及主力懂，但他們一開始就是透過題材去炒高股價，然後再去摜殺股價，後面散戶都不相信時，他們再慢慢的進去吃貨，享受AI伺服器帶來的獲利。

華爾街日報說：鴻海漏水傳言不太影響 GB200 出貨，水冷接頭超缺，市場傳出，AI 液冷伺服器主要短缺的材料在於一種預防漏水的接頭，鴻海之前謠傳的機櫃漏水現象其實是測試時遇到的正常問題，對於 GB200 伺服器出貨的影響不大。華爾街日報11日報導，熟知詳情的人士透露，鴻海是在台灣、墨西哥製造輝達GB200 AI伺服器機櫃的主要供應商，7月底因謠傳液冷系統發生漏水問題，導致該公司與另兩家關鍵液冷零組件供應商的股價下殺。不過，消息人士指出，這其實是產前測試時發生的正常問題，供應商正在設法解決，相關議題不太可能嚴重影響GB200伺服器的出貨時程。液冷系統的特殊元件短缺，成為業界隱憂。AI伺服器及儲存技術大廠美超微電腦透露，液冷相關元件短缺，導致相當於8億美元營收的產品延遲出貨。不過，美超微執行長梁見後說，2025年出貨的伺服器機櫃中，約30%會使用液冷技術，而6、7月出貨的1,000多個液冷AI伺服器機櫃，對全球新部署資料中心的占比已超過15%。報導引述高層直指，快換接頭(UQD)是供給吃緊的元件之一。UQD接頭可在導管部分斷開時預防漏水。英特爾（Intel）液冷專案負責人兼台灣熱管理協會會長龔育諄表示，UQD接頭多數是由美國及歐洲業者製造，但全球液冷系統業務有一半以上都掌握在台灣企業手裡。報導並引述消息人士指出，輝達長期夥伴、高階PC用散熱器大廠訊凱國際正在開發一種浸沒式冷卻技術，未來有機會供輝達產品使用。2023年輝達執行長黃仁勳曾在技嘉展間停步，稱讚其浸沒式冷卻技術是未來的發展重心。

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