3月27日！外資狂買鴻海股價148.5元創24年高！

 

AI伺服器題材發酵，鴻海股價衝14年高點成交值居首，市場預期鴻海受惠輝達（NVIDIA）GB200超級晶片為核心的NVL72伺服器，鴻海今天股價勁揚，盤中觸及150元，續創2010年4月下旬以來波段高點，終場上漲4.58%，收148.5元，也創2010年5月上旬以來高點。鴻海今天上漲6.5元，若以鴻海發行股數約138.63億股粗估，鴻海今天市值增加新台幣901億元，總市值逼近2.06兆元，穩居台股個股第2，僅次於台積電的20.2兆元。從成交量來看，根據台灣證券交易所統計，鴻海今天單日成交量達14.74萬張，僅次於群益台灣精選高息ETF（00919）的17.29萬張。從成交值來看，鴻海單日成交值達215.85億元，超越台積電的154.18億元，躍居個股第1。觀察三大法人布局，外資今天買超鴻海1.22萬張，3月迄今外資累計買超鴻海近31.24萬張，投信3月迄今持續買超鴻海，累計達11.56萬張。3月迄今，三大法人累計買超鴻海達49.76萬張。人工智慧（AI）晶片大廠輝達日前GTC大會推出新款AI晶片B200，也推出GB200超級晶片，並推出以GB200晶片為核心的企業用伺服器成品GB200 NVL72伺服器。鴻海今年看好AI伺服器業績強勁成長，預估今年在GPU模組業績估超過三位數百分比成長，AI伺服器營收預計成長逾40%，AI伺服器產品占整體伺服器營收比重將超過4成。

今天外資群賣超台股68.91億，投信買超台股86.77億，自營商買超台股16.77億，三大法人合計買超台股34.62億，外資群期貨減少3136口，期貨留倉空單3340口，三大法人期貨留倉為空單5946口， 今天台股成交3864.92億，上漲73.63點，漲幅0.37%，收在20200.12點，電子上漲3.23點，漲幅0.31%，收在1058.75點，金融上漲6.58點，漲幅0.36%，收在1829.8點。

今天買超第一名的是台灣摩根,買了14195張,第二名的是富邦,買了4184張,第三名的是港商法興,買了2212張,買第四名的是美商高盛,買了2192張,第五名是統 一,買了1705張,賣第一名的元大,賣了4687張,賣第二名的是元大台北,賣了2044張,賣第三名的是元 富,賣了1995張,賣第四名是凱基站前,賣了1843張,賣第五名的是瑞銀,賣了1787張，今天買超第一名的還是大摩，近一個月大摩真的就是發起狠買，三月到今天大摩買了142773張，算是鴻海中買最多的多頭總司令，富邦今天買4183張，買第二名的是富邦，是這一波主力作多的內資主力之一，三月以來本來買四萬多張，近幾個交易日賣兩萬兩千張，今天在大摩強大的買盤下又回頭買，今天內資主力元大，元富，統一，永豐金，國泰，凱基，富邦合計賣122張，等於是沒有賣超，昨天永豐金大賣了7116張，今天當沖買3596張，賣3972張，合計賣超375張，當沖賠972萬，永豐金昨天賣這麼多，今天鴻海股價這樣大漲，永豐金會賠錢，代表就是偏空操作，昨天偏多操作的元大北港賠740萬，今天賺787萬，元大北港玩法也是很有趣，只要股價開平走高就賺大錢，只要開高走低就大賠，這種玩法比較偏散戶，今天比較值得注意的外資有高盛，花旗環球，這兩個外資本來近一年是賣超6到10萬張的，最近有被逼著回來慢慢的買回，如果牽動這些外資群回來大買，鴻海的股價攻勢就還會延續下去，最近大摩這樣買可能和等一下兩篇新聞有關，一篇是MSCI全球總監萊斯特看好AI產業，另一篇是台積電佔台股權重超過三成，現在台積電佔台股權高31.8%，稍後我會用一篇來說這兩件事。

今天鴻海上漲6.5元，成交量147442張，外資群買超12210張，投信買超2143張，自營商賣超150張，三大法人合計買超14204張，昨天鴻海股價因為大盤上漲200點盤中再跌200點，波動400多點，使得鴻海股價從最高點的147元跌到139元，鴻海的五日線在142.7元，昨天鴻海跌破五日線就引來短線客賣超，還有一些讓獲利奔跑的散戶，這些散戶算是稍微精明一點點，想看看這一波鴻海能漲到哪，他們沒有打從心理相信鴻海300元這句話，也許他們會每天在那嘴巴上說鴻海300元，但是漲到147元看漲不上去，他們還是會擔心股價就跌回去，這種人算精明，不過就是信念不夠，無法做到大智若愚，我和大家說過了，不要以為抱住股票很簡單，尤其是你押身家及開槓桿，一些買沒有幾張的，這種人也許抱得住，他們相信投資用閒錢，才能買到忘記，不過你買幾張抱到忘記，這對你的人生不會有任何的影響，當你投資足夠大的部位時，你就是需要基本面，產業面及強大的自我心理面，之前鴻海股價不漲時，很多酸民在那酸來看我影片的人每天在喝臭酸的雞湯，其實我也無所謂，當鴻海現在漲上來後，你就知道之前你有沒有健全自我心理面差在哪，一些人會來這看我的資訊，然後按倒讚或是也不會按讚，這種人對我及鴻海的信仰是不夠的，這種人就是賺個幾元，了不起十幾元的料，過程中他可能還會一直減碼，漲上來後，他手上可能也沒有剩幾張，確實他能因為我的影片賺到錢，不過距離對他人生有意義的財富還差了一大段，股市中的功力差一點就差很多，一些自以為是的人會以為自己很厲害，你厲不厲害只要重注投資一次後你就知道了，你不用和我嘴硬，一次的投資可以讓你財富增加多少，這就是考驗著你的功力，我常和大家說，這一次你投資鴻海會是你這一輩子最容易賺錢的一次，基本面及產業面是我研究的，你的自我心理面是我健全的，過程中三大法人一直整你，整了你三年，這一次外資群，法人及主力之所以會認輸，那是因為他們知道再打下去他們也贏不了，鴻海淨值107.7元，外資群用了三年的時間拼命的摜殺及壓制，把鴻海股價壓在100到105元之間，讓很多散戶現在都中了錨定效應，覺得鴻海就該在100到105元，我常舉台積電，聯發科，台達電，廣達，緯創給大家看，憑什麼這些公司的股價淨值比該5.9倍，4.87倍，5.2倍，5倍，3.3倍，然後鴻海股價就該在一倍，一些人會說台積電，聯發科，台達電毛利率高，所以本益比要很高，股價淨值比也要很高，這就是鬼扯而以，毛利率可以代表公司的競爭力沒有錯，但這僅限於同產業的，台積電毛利率54.4%能當晶圓代工的王者，鴻海毛利率6.3%就能當代工界的龍頭了，很多投資者會被毛利率給騙了，以為毛利率愈高競爭力愈強，照散戶這樣說的話，我樓下賣麵的阿婆，他的麵毛利率70%，所以比台積電更有競爭力嗎？很多散戶都會誤用一些投資指標，然後去合理化一些高到不像話的公司股價，毛利率有意義的點在於，如果今天鴻海，廣達，和碩，仁寶，緯創，英業達，光寶科幾間在搶單，鴻海的毛利率最低的話，別的代工廠可能可以殺價搶單，這時會有人說，緯創最近毛利率9%，廣達毛利率8%，鴻海毛利率才6%，這樣鴻海是不是比較沒有競爭力呢？除了看毛利率外，你還要看市佔，緯創，廣達那什麼鳥營收規模，就是因為鴻海太有競爭力了，搶了他們的單，提供給客戶更具競爭力的價格，所以鴻海的營收一年才能做到六兆多，是所有代工廠加起來的總合，所以同產業比完毛利率後要比規模，如果你毛利率很高，規模很低，那就一樣是沒啥競爭力，白話文就是，你在家炸一塊炸雞賣給你父母，你媽給你1000元，你大賺10倍，肯德雞全球賣幾千億，毛利率10%，你覺得誰比較有競爭力，你那競爭力是走不出你家大門的，所以鴻海和廣達，緯創比比，還是狠甩他們十條街，當你有這樣的了解後，你看到廣達股價淨值比5.2倍，緯創股價淨值比3.3倍，你就該知道鴻海股價超級委屈，你抱著最終三大法人一定是會認輸的，單純就是時間問題。

三月份以來買超第一名的是台灣摩根,買了142773張,第二名的是摩根大通,買了73078張,第三名的是瑞銀,買了43248張,買第四名的是國泰綜合,買了42976張,第五名是統一,買了37139張,賣第一名的台灣匯立,賣了12301張,賣第二名的是國泰敦南,賣了10045張,賣第三名的是元大台北,賣了8949張,賣第四名是第一台中,賣了6913張,賣第五名的是臺銀,賣了6417張，之前我有和大家說過，外資群及主力如果一直在鴻海股價100到105元買來賣去，他們單純就僅是散財童子罷了，把股價拉上來後，才會有無知小散戶及散戶進來，這樣他們才能賺錢，大家看一下所有的法人都賺了一大堆錢，除了花旗環球，這個衰仔是怎麼一回事，花旗環球近一年賣了鴻海幾萬張，三月以來也一直在看空鴻海，所以被教做人了，以外資群這樣買的速度來看，能買回持股比例49%就僅是時間問題，買回來49%後，股價淨值比可能就是來到5倍了，有一些人可能覺得這什麼搞笑的數字，其實無所謂，當初緯創在26到28元時，你和別人說會漲到161元的話，別人也會覺得你在開什麼玩笑，廣達在60到80元時，你說廣達能漲到280元，應該打死也不會有人信，他們會說廣達及緯創什麼家庭代工，毛三道四，股價要漲上淨值比三倍，四倍，五倍，那是天方夜譚，結果緯創股價漲上來後，現在緯創中有一半的股東都是買在100到120元，廣達中也有一半的股東是買在220到240元，為什麼會這樣呢？進去買100到120元緯創的人，他們中了另一個錨定效應，也就是最高股價161元，買廣達的散戶則是中了280元這個錨點，未來鴻海股價漲到600元後，再跌回500元，就會一堆人進去買了，那時他們的錨點就不會是什麼102到105元，以目前鴻海股價漲到148.5元來說，現在還有人覺得敢跌回去102到105元嗎？不要傻了，就算鴻海股價現在跌下來，大概跌到145元，142元，或是138元就會一狗票的人進來買，不過以目前外資群買成這樣，你要鴻海跌到136元以下，你等於是要外資群的命，他們的成本就在這，買了三十幾萬張的成本，一但股價跌到他們的成本附近，他們是會賠幾十億，甚至百億的。

新聞說:Nvidia GB200 帶動四台廠出線，瑞銀點名鴻海占比呼聲最高，AI 晶片大廠 Nvidia 上週舉辦 GTC 大會，並宣布推出最新伺服器機架架構 GB200 NVL72。瑞銀初步分析，GB200 NVL72 由緯創、廣達、鴻海、英業達或ZT 有機會先出線，鴻海能拿下最高占比的呼聲最高。瑞銀指出，Nvidia 最新的 GB200，compute board 部分鴻海與緯創均分，switch board 由鴻海獨拿，伺服器還處在競價階段，初步掌握緯創集團、廣達、鴻海、英業達或ZT 有機會先出線，尤以鴻海的份額呼聲最高。 接下來會視實際拉貨狀況再調整財務模型。瑞銀分析，隨著密度的大幅增加，預計鴻海與緯創在 GB200 伺服器機架的每個機架內容價值將會大幅提升，尤其是鴻海，因為鴻海有望成為新伺服器 switch board 的單一來源。Nvidia GTC 指出，AWS、Google 雲端、微軟 Azure 及甲骨文雲端基礎建設將成為首批採用 Blackwell 支援執行個體的雲端服務供應商。瑞銀在 Nvidia 新伺服器機架架構看到四先驅，分別是廣達、鴻海、緯創及英業達或ZT。瑞銀也重申買進評級，並認為鴻海與緯創在每機架的內容價值都有上漲空間。

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