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2024年2月14日 星期三

2月14日!蘋果有意擴大iPhone 16系列鴻海受惠!

 

新聞說:外電報導,蘋果今年有意擴大iPhone 16系列,計劃將iPhone SE系列加入陣容,如果消息成真,iPhone 16系列至少擁有五款機型。法人認為,隨著蘋果擴大iPhone產品線,向下滲透中低階市場,主力代工廠鴻海與和碩受惠大。這五款機型分別是:iPhone 16 SE、SE PLus、16、16 Pro和16 Pro Max。依市場傳聞,iPhone 16 SE(6.1吋)、SE PLus(6.7吋)都是後置單鏡頭、螢幕只有60Hz,主要為搶攻領中低階市場商機。在中階市場為iPhone 16 ,將配備120Hz螢幕、兩個後置鏡頭和改進的電池。至於高階的iPhone 16 Pro Max電池容量將達到4676mAh,比前代產品增加5%。知名分析師郭明錤則透露,蘋果iPhone 16 Pro將迎來重大影像升級,首次搭載兩顆48MP感測器,而長焦鏡頭仍為12MP。另外,蘋果將採用新型鈦合金製造工藝,進一步降低成本。在代工廠方面,鴻海在農曆年前公告擴大布局印度,增資印度子公司120億盧比(INR)(約新台幣44.15億元),以自地委建廠房,鴻海指出,投資目的是營運需求。外界推測,可能是鴻海繼續在印度擴增iPhone產能所需。業績表現方面,鴻海1月營收5,221億元,月增13.4%,年減20.9%,為同期次高 。鴻海表示,1月營收若與去年12月相比。

A大回答:前一陣子鴻海一直大手筆的投資印度買設備及自建廠房,要不是因為市場沒有在炒作鴻海股價,不然這種擴大投資印度的消息,早就被解讀成未來業績會更好,擴大佈局之後的產能,這就是市場有趣的地方,上面這一則新聞是猜測蘋果16會擴大產品線,之前蘋果還在中國降價刺激銷量,這都是有助於蘋果的市佔率,目前蘋果的毛利率還算是很高,毛利率大概落在46%左右,所以在中國讓一點利也是合情合理的,畢竟中國因為經濟衰退,工人薪資變便宜,有可能蘋果在中國生產成本變便宜,所以就把多出來的利潤用在降價刺激消費,這就使得蘋果在中國的市場率來到第一,對鴻海來說,賺的就是蘋果的代工財,當蘋果銷量變大,鴻海的營收自然也會上升,鴻海除了代工蘋果手機外,也是會賣給蘋果關鍵零組件,這有助於營收成長,不過蘋果手機的毛利率就是不高,鴻海身為全球的代工龍頭,能給蘋果的價格是最具競爭力的,有一些二線及三線的代工廠因為規模不夠,然後退出了蘋果代工,結果還被市場解讀是利多,我只能說,當股價上漲後,市場就愈來愈敢睜著眼睛說瞎話,蘋果如果取得愈來愈高的市佔率,這對鴻海整體的營收及獲利會有幫助,但對毛利率提升幫助有限,鴻海的目標已經很明顯了,就是透過未來產業的電動車,數位健康,機器人,核心技術的半導體,5G及AI來加增毛利率,今年鴻海的電動車開始開花結果,AI伺服器去年下半年就開始爆發,接下來就是會高速的成長,這部份就是能為鴻海提供較大的毛利率提升,如果鴻海新事業成功,蘋果的市場率又變高的話,那鴻海的營收就會有額外的成長,本來鴻海就是認為原本電腦,筆電,平板,手機,電視,遊戲機,路由器等產品飽和,所以才會計劃F3.0(轉型升級),如果蘋果真的去搶中低階的市場,那就會讓蘋果的市佔率變高,不過中低階市場的毛利率,營利率就會相對低一些,可以得到比較大的營收,但對毛利率,營利率提升就不明顯。

新聞說:美元月CPI年增3.1%高於市場預期,美國1月消費者物價指數月增率0.3%、改寫四個月的高點,年增率降至3.1%,但高於預期,澆熄市場對於美國聯準會將提早開始降息的期待。美國勞工部13日公布,1月CPI月增0.3%,高於去年12月與市場預期的0.2%增幅。1月CPI年增率從3.4%降至3.1%,但高於市場預期的2.9%增幅。1月核心CPI月增0.4%,高於12月與市場預估的月增0.3%,增幅創2023年4月以來最高。核心CPI年增率與12月同為3.9%、維持在兩年半低點,但高於市場預期的3.7%增幅。數據公布當天,美國國債殖利率短線走高,10年期國債殖利率短線上漲8個基本點。互換合約顯示,Fed今年降息幅度將不到4碼,降息時間點從6月延至7月。除了CPI報告外,接下來重要數據包括:15日1月零售銷售與16日生產者物價指數,本周也會有至少七名官員發表看法。包括主席鮑爾在內的多位官員上周表示,Fed對於今年降息將審慎行動,希望「在開始降息前能對通膨降至2%更有信心」。這使得分析師預估Fed可能要到下半年才會開始調降利率。

上一個美國股市交易日,道瓊下跌524.63點,跌幅1.35%,收在38272.75點,S&P500下跌68.67點,跌幅1.37%,收在4953.17點,那斯達克下跌286.95點,跌幅1.8%,收在15655.6點,費城半導體下跌91.86點,跌幅2.01%,收在4468.18點。今天滬深300上漲21.3點,漲幅0.64%,收在3364.93點,日經225指數下跌260.65點,跌幅0.69%,收在37703.32點,南韓綜合指數下跌29.22點,跌幅1.1%,收在2620.42點。美股在台股放農曆長假期間,道瓊幾乎沒漲沒跌,嚴格的來說應該是本來上漲了五百多點,結果昨天開出美國1月消費者物價指數CPI高於預期,一天就把幾天上漲的都跌回去了,不過費城半導體還是漲了不少,這是歸功於台積ADR的上漲,所以明天台股會開紅盤的機率很大,而且過年前先賣一趟的人,明天開始就會慢慢的進來買回,很簡單的供需法則原理,賣的人少,買的人多,股價自然就會上漲,很多散戶會被這種洗腦的口訣騙,常常就會在股市中買來賣去,原本投資股市是穩贏的,最終都被政府及券商以交易稅及手續費的形式把錢通通都賺走,一些散戶還會沾沾自喜的覺得自己猜對或猜錯,記得一件事,農曆長假前一定會有人猜之後會上漲或下跌,總是會有人猜對或猜錯,猜對的出來搖擺倪倪,猜錯的就不吭聲,每年我都會遇到一些農曆長假前賣出的散戶,猜對的人就會出來說他賣對了,猜錯的人什麼都不會說,股市之所以短線贏的人很少,就是因為股市中有穩贏的角色,這些穩贏的角色就是為了源源不絕的賺錢,自然就會想出一些方法讓散戶一直送錢給他們,這種感覺就像彩券行一樣,什麼刮一本只需要多少錢,刮兩本需要多少錢,其實就是要騙韭菜最大化的賠錢,我舉個例,一本彩券10萬元,回本率大概六萬,所以彩券行或發行商就和你說,你拿4萬就能刮一本,這就是最大化的騙走你的錢,因為一般刮一本10萬的彩券,你就是平均會賠4萬,如果你拿4萬去刮,你差不多僅會賠1萬6,所以看出來了嗎?這些穩贏的角色就是會想盡辦法最大化的騙走你的錢,這也是為啥窮人愈窮的主因。

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