2月6日！美超微進入全負荷生產GB200！

新聞說:美超微(美股代碼SMCI)週三發出最新聲明顯示，新產品已達到“全面生產可用”狀態。該產品基本上是AI數據中心開發者大規模運行Blackwell晶片所需的核心基礎設施，這緩解市場對輝達(Nvidia，美股代碼NVDA)供應鏈受限的擔憂。輝達重要的合作夥伴美超微週三宣布，搭載輝達先進的Blackwell晶片的新AI數據中心系統現已準備好發貨。其Building Block Solutions解決方案(端對端AI數據中心)進入全負荷生產狀態，由輝達Blackwell平臺HGXB200支撐。週三美股成交額第1名輝達大漲5.21%連二紅至124.83美元，開春以來跌幅縮小至7.04%，成交320.7億美元。美超微繼上日飆漲8.6%後，週三再抽高7.99%至31.49美元為1月24日以來最高，開春以來小漲3.31%。

A大回答:在過年前劉董及輝達董事長就說GB200量產表現超乎預期，結果農曆過個年，一大堆奇怪的鬼故事後，市場又在那內心戲一堆，什麼DeepSeek會讓AI高階晶片需求減少，不然就是川普要課中國，墨西哥及加拿大關稅，當鴻海股價下跌時，就一大堆奇怪的事出來，說的玄之又玄，一下說鴻海2月5日沒有開營收，一定是GB200營收做不出來，不然就是什麼零組件又有問題了，其實在1月5日時鴻海發佈去年十二月營收時就有說一月營收二月十日才會出來，這一次過年放到2月3日，鴻海是一間跨國的一流公司，旗下子公司幾百間，當然就是開工後需要一些時間統計一下一月營收，所以2月5日開1月營收也是合情合理，之前市場一直在那傳GB200恐延遲，不然就是過熱，還有說什麼導線有問題的，那時我就和大家說過了，我們是價值投資者，時間一個月，三個月，半年，一年對我們來說沒啥影響，當初八月你覺得GB200延遲，十一月說有什麼東西過熱，我不管是不是真的，我要的就是AI產業的趨勢，只要AI產業到2030年可以年複成長四成，慢幾天，幾周，甚至是幾個月，這對我們這些價值投資者來說都沒啥影響，大家看轉眼半年時間過去了，過年前鴻海及輝達說GB200以超乎預期的速度前進，昨天美超微也說GB200進到全負荷生產狀態，白話文就是滿載的生產，當鴻海及美超微都和你說GB200在大量或全面生產時，你寧願聽這些一流大公司說的話，還是要去相信一些滿嘴胡說八道，然後在那說的一付玄之又玄的樣子的人，接下來AI概念股會全力生產GB200，會有一些人擔心DeepSeek出來後其他GPU也會出來，這一點我不反對，大家記得一件事，這幾天谷哥，微軟，臉書已經公佈今年的資本支出了，確定是沒有縮減AI高階晶片的採購，所以AI概念股之前擁有的訂單還是在，又因為DeepSeek讓中小企業也開始用別家GPU在那生產，大家覺得會找誰組裝，代工及買關鍵零組件呢？這是不是很好理解呢？鴻海，廣達，緯創，英業達，緯穎，和碩在組裝及代工已經能把成本壓到很低了，所以一些買低階GPU的中小企業，他們為了競爭力，一定也是會找檯面上這些AI概念股，所以鴻海，廣達，緯創，英業達，緯穎，和碩不但不會減少組裝，代工及賣關鍵零組件的量，反而還會因為AI成本降低有機會得到更多的訂單，反正去年大家看好雲端大廠資本支出不變，所以至少目前AI概念股是會和去年大家預期的這樣好，一些在那胡說八道，亂估目標的外資，主力及法人，那些我們就不用理他們，大家不妨記住之前是哪一些外資，法人在那胡說八道的看好，現在又在那瘋狂的看衰，這些人就是所謂的低級投機客，反正AI趨勢只要不變，我們光用時間就能磨死那些外資，主力及法人，大家想一件簡單的事，大家每撐一個月，AI概念股就組裝及出貨愈多的GB200及AI伺服器，三大法人如果放空或賣出了，他們總是會找機會回來買，我們就使出懶得理他們大法，有錢就買，沒錢就抱，時間只要過去一年，三年，五年，你的庫存就愈不容易出現未實現損失。

新聞說:日產汽車、本田合併協商恐破局，傳出日產擬廢除和本田簽訂的基本合意書(MOU)，而此種發展將讓鴻海(2317)出手、收購日產？據日媒指出，日產若廢除MOU的話，將讓阻礙鴻海收購日產的2大限制解除，讓鴻海更易於出手收購日產。日經新聞6日報導，在檯面下摸索參與日產營運的鴻海的收購計劃可能會再度浮上檯面，主因日產計劃廢除和本田簽訂的MOU、阻礙鴻海出手收購的2大限制將解除。報導指出，日產、本田之前閃電宣布將進行合併協商後，鴻海就轉向低調，而這主要是因為有2大限制制約鴻海。其一為日產、本田簽訂的MOU中所規定的「獨佔交涉義務」，也就是規定若有哪一方脫離合併協商，和第三方展開新協商、且M&A(併購)成立的話，需支付1,000億日圓違約金。其二為營運高層的意向。某位鴻海關係人士表示，鴻海董事長劉揚偉曾向周遭告知、「不想和日方產生摩擦」。報導指出，日產、本田中止合併協商，且MOU被廢除的話，所謂的「獨佔交涉義務」限制將消失，鴻海將無需採取強硬手段來和本田爭奪日產，將讓鴻海更易於進行收購行動。今後若日產、本田中止合併協商的話，鴻海的動向將成為市場關注的焦點，而可能的發展情境有很多，其一為鴻海採取「熟柿策略」，也就是靜觀決定自主重建的日產動向，以援助者的身份、在必要的時候和日產進行合作；另一種情境為鴻海採取重視速度感的收購，在日產和本田進行合併協商之前、就曾傳出鴻海可能在未經日產同意下對日產實施TOB(股票公開收購)。據報導，鴻海和日產合作、有望打造強大的亞洲EV供應鏈，重視EV、核心零件內製化(自家生產)的鴻海和日產的戰略方向具有親和性，和從事代工的鴻海進行合作、將有助於日產活用其過剩產能。伊藤忠總研主任研究員深尾三四郎指出，「在進入軟體定義車輛時代的背景下，和擁有強大最先進半導體採購能力的鴻海合作、將有益於日產」。日產汽車與本田的合併案幾乎已經確定胎死腹中，英國金融時報（FT）報導指出，日產如今已開始在科技產業另外物色戰略合作夥伴。報導指出，日產尋找合作對象的範圍非常廣泛，且不限於汽車產業，日產一些董事會成員也願意考慮與鴻海建立合作關係。日本媒體報導，日產汽車社長內田誠6日已向本田社長三部敏宏表達終止雙方經營整合協商的想法。這也代表兩家日本車廠已進行一個半月的整合協議可能破局。

A大回答:前幾周劉董才有評論本田及日產，劉董說同質性一樣是沒競爭力的，覺得本田及日產幹不下去了啦，如果我是鴻海，其實面對日產我反而不急，日產現在已經出現很嚴重的財務危機了，如果沒有人去救日產，那日產鐵定是會下市及破產的，單純就是時間問題罷了，鴻海看到本田及日產要去協商，鴻海就靜靜的看著他們倆裝B就行了，鴻海已經找到未來五到十年的成長動能了，也就是AI伺服器，今年輝達，蘋果，特斯拉又想要做人形機器人，這也是六年前劉董提出來的未來產業之一，鴻海大可把目標移到人形機器人上，而且鴻海除了AI伺服器外，因為DeepSeek讓AI成本變的更便宜，所以AI很有可能普及到邊緣裝置，大家最近有看到一些筆電的品牌商及代工廠一直在上漲吧，代表市場是認同DeepSeek會讓AI成本降低，進而加速AI PC的普及，現在三大法人就是偷偷的先買，他們也不急的告訴天底下的人，之後三大法人買的差不多後，那時想要出貨再和大家說AI PC商機多大又多大，鴻海原本ICT產品就有六兆，包括手機，電腦，筆電，平板，這些也會受惠DeepSeek，所以一般法人及散戶很搞笑，覺得DeepSeek出來後，鴻海GB200的訂單就會變少，但豬不知鴻海是邊緣裝置最大製造商，之前劉董說過，兩台3C產品就有一台是鴻海製造的，所以DeepSeek如果真的讓AI高階晶片減少，鴻海在邊緣裝置的市場就會爆發，不論哪一種，鴻海都是受惠的，從近幾天谷哥，臉書，微軟的資本支出來看，這些雲端大廠不但沒有減少AI的資本支出，反而還增加AI資本支出，所以很有可能是AI高階晶片依舊供不應求，然後加速邊緣裝置普及，之前我們希望AI手機，AI電腦，AI筆電，AI平板能讓鴻海原本ICT產業成長個5到10%，大家不要小看鴻海營收的5到10%，鴻海手機，電腦，筆電，平板等產品，至少是有5兆，5到10%就是2500億到5000億，加上AI伺服器大爆發，能多個5000億到1兆，這對鴻海來說就是能有不小的獲利，接下來鴻海還有智慧醫療，智慧工廠，智慧城市，這些商機其實都很大，所以鴻海目前根本不急著和日產協商，對日產來說，時間只要多拖一天，日產虧損就多一天，後面能和鴻海談的本錢就愈來愈少，對鴻海來說，日產就算倒閉了，那鴻海就再去找別間傳統車廠合作就行了，目前大部份的傳統車廠都被特斯拉及比亞迪打到趴下，所以時間只要拉長，會有更多的傳統車廠發生危機，說不定哪一天就換本田求鴻海要合作了，也許是一兩年後，所以鴻海目前有極大的談判優勢，講難聽一點，日產虧成這樣，大家以為是要去搶一間很賺錢的公司嗎？對本田來說，怎麼可能去向雷諾溢價買日產的股票，日產一付都快倒閉了，還溢價去買咧，對雷諾來說，鴻海想要溢價買，那賣給鴻海比較好，所以對本田來說買日產很虧，對雷諾來說賣日產的股票給本田很虧，鴻海是想要去整合日產，所以才會想要去開比較高的價格向雷諾買日產的股票，本田自身就難保了，向雷諾溢價買日產那些壁紙，又不是腦袋有洞，所以鴻海可以靜靜的看著，根本不用急著去談判，不然就是半年或一年後日產要下市了，快變壁紙前一刻再買就行了，鴻海目前有AI伺服器當成長動能，在電動車方面，還真的沒有這麼急。

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