新聞說:鴻海攻AI傳捷報再奪輝達大單，獨家供貨GB200交換器，鴻海搶攻AI商機再傳捷報，繼取得大份額輝達（NVIDIA）GB200 AI伺服器代工訂單之後，獨家拿下GB200關鍵元件、有「提升算力法寶」之譽的NVLink交換器（switch）大單，訂單量是伺服器機櫃量上看七倍，不僅是全新訂單，毛利率也遠高於伺服器組裝，將成為助攻鴻海毛利一大利器，獲利進補。鴻海向來不評論訂單與客戶動態，業界指出，NVLink是輝達獨家技術，包含兩個部分，第一是橋接（bridge）技術，即中央處理器（CPU）與AI晶片（GPU）互相連接的技術；第二是交換器技術，是GPU與GPU互連的關鍵，有了這樣的技術，才能把上千顆GPU算力全部集合起來運作，發揮共同戰力。供應鏈人士表示，GB200的重點不僅是算力大幅提升，還兼顧高速傳輸的速度，NVLink就是提升算力的法寶。據悉，鴻海此次獨拿輝達NVLink代工訂單，主因鴻海不僅與輝達合作多年，雙方默契良好，鴻海長期為網路通訊設備代工龍頭，輝達自然將相關訂單交給鴻海。供應鏈人士指出，一台伺服器機櫃需要七個NVLink，這是全新的訂單，亦即出多少GB200伺服器機櫃，鴻海拿到的NVLink交換器訂單量就是七倍，由於交換器毛利率比伺服器組裝業務高許多，將明顯挹注鴻海營運。據悉，全球前七大交換器廠商，包括戴爾、惠普、思科、諾基亞、愛立信等，都是鴻海的客戶，使得鴻海在全球交換器市占率超過75%，穩居龍頭地位。談到AI伺服器市況，鴻海董事長劉揚偉之前透露，GB200供不應求，預期今年鴻海AI伺服器市占率有望達到四成。業界人士說，鴻海集團目前可說是台灣最具AI伺服器完整解決方案能量的指標廠，從零組件、散熱、液冷系統、伺服器、交換器、機殼、機櫃到資料中心，完整垂直整合，足以應付客戶變更設計的需求。
看一下鴻海股價的走勢，這一波漲一倍以來，唯一有跌破月線就是伊朗及以色列彼此射飛彈，主力作多內資就止利的賣出，這時第二波作多的外資群就進來買，鴻海股價就一直延著月線上漲，了不起就是跌到月線就反彈，上一次跌破月線是在5月28日到6月4日的那一波，外資群合計賣10萬張，三大法人合計賣十二萬張，鴻海股價才跌破月線的173元，股價來到171元，接著就是從172元一路的漲到200元，今天在200元整數關卡整理，大家看鴻海這一波漲上來，一開始比較明顯的關卡就是在100到105元，接著就是120元，再來就是134.5元，這三個價位比較偏短線及中線的心理錨點，例如鴻海近三年股價大部份的時候都在100到110元整理，後面一兩年都在100到105元整理，漲到105元後就容易跌到100元，時間只要一拉長，自然就容易成為散戶的心理錨點，接著就是115到120元心理錨點，這就是近兩年鴻海除息前一波行情的高點，近兩年鴻海除息前漲到115元到120元後都會跌下來，所以有5萬個散戶會在這裡出局，接著就是134.5元，這是2021年3月的高點，也有4萬個散戶在這裡被洗掉，後面鴻海股價來到155元，有人說這裡會是散戶心理錨點，我就和大家說，上一次股價在155元時，那都是在2009年了，這麼久的時間了，當初如果買在155元的人，都已經抱了十幾年了，怎麼可能會在155元賣，當初如果在2009年買到，因為鴻海到2016年之前還會配股票，所以2009年買到155元，經過了十幾年下來，股票都從1張變兩三張了，股息都領了100元了，所以我那時沒有說155元是散戶心理錨點，結果事實上在150也沒有洗出多少散戶，直到174元後，才連續四周增加回6萬3千名散戶，上一周鴻海漲到近兩百元，又少了一萬兩千名股東，所以現在的散戶漸漸的可以接受174元以上的鴻海了，昨天鴻海股價才來到200元，是麥格里，花旗環球，法銀巴黎拉上去的，一般的散戶還是需要一點時間去習慣200元以上的鴻海股價。
大家看一下緯創及廣達股價上漲之後，就算知道緯創和AI伺服器沒有太大的毛關係，但緯創的股價還是一直在股價淨值比3倍左右整理，也就是一般進來散戶的成本，因為廣達算是二線廠，市場目前普遍認為鴻海吃到最多，接下來就是廣達，所以廣達股價在某一個區間整理一陣子後，會出現突破前高的走勢，外資群及主力真的想要出貨，他們一定是要讓股價上漲一大段後，以緯創來說，股價從26元漲到161元，最終在100到120元出貨，也就是很有良心的出貨在漲三到四倍，廣達則是從六十幾元上漲到281元，最後在220到240元出貨，也是很有良心的僅賺三到四倍，之後因為廣達被市場認為和鴻海有一戰之力，所以就被列在AI概念股的指標，大家聽清楚，是市場認為廣達和鴻海有一戰之力，而不是事實廣達和鴻海有一戰之力，市場一直在那說廣達能拿到多少GB200的訂單，我個人就覺得好笑了，市場現在說鴻海在NVLINK是獨家，現在GB200供不應求，那為啥鴻海要把交換機的晶片賣廣達，然後讓廣達和鴻海有一戰之力呢？我常和大家說，有時候市場認為的不一定是正確的，就像之前市場覺得AI伺服器營收剛起步，廣達，緯創，英業達及光寶科吃到一點就發財了，結果事實證明，光寶科和AI伺服器有什麼毛關係，投資人覺得緯創，廣達及英業達出貨就賺翻了，結果股價都炒完了，GB200還沒有出貨，反倒是鴻海就漲了一個月後GB200 NVL36就出貨了，現在市場在那幻想廣達GB200是僅次於鴻海的量，那大家就來看看之後廣達營收成長的情況，如果營收及獲利真的很好，那也沒啥用，因為股價已經反應過了，股價都從六十幾元漲到291元了，不然你是要漲到多少，一年賺10.29元的廣達，淨值四十幾元，股價淨值比都6.3倍了，真的有出貨GB200，那股價也不可能再漲多少，但如果下半年及明年市場發覺廣達GB200根本沒出貨多少，那時就有趣了，股價跌到你懷疑人生都會，現在廣達已經上漲完的股價還是源於市場在那幻想的，而不是真的廣達GB200已經出貨了，當你買到這種股價早就已經反應，結果營收及利多還沒有證實的公司，你不當韭菜那誰當韭菜。
