7月10日！全球PC出貨連兩季復甦蘋果及宏碁增！

新聞說:AI PC熱 雙A上月業績增三成，營運將逐季成長，受惠季底拉貨效應與AI PC新品出貨，「品牌雙A」華碩、宏碁9日公布6月業績亮眼，都繳出月增逾三成佳績，華碩為584.12億元，登上21個月來高點；宏碁為281.93億元，創24個月來新高。隨著旺季來臨與AI PC新機出貨力道加大，兩家公司下半年營運都可望逐季成長。華碩6月集團營收為584.12億元，月增30.32%，年增21.48%。其中，6月品牌營收為555億，年增23%。華碩第2季集團營收為1,448.58億元，季增19.03%，年增25.2%。品牌營收為1,362億元，年增27%。今年上半年營收2,665.55億元，年增17.37%。華碩表示，第2季PC產品出貨量優於預期，加上AI伺服器出貨增溫，推動第2季品牌營收達歷年同期新高。華碩昨天股價漲0.5元、收486.5元。華碩強調，該公司已於6月至7月領先推出最廣泛與具AI創新應用的Coplit+ PC產品，將持續深化各項AI應用與產品創新，全方位布局AI的新增長周期。宏碁6月合併營收281.93億元，月增33.4%，年增7.1%，單月營收連續12個月呈現年增態勢；第2季合併營收671.73億元，季增14.18%，年增15.3%；上半年合併營收1,260.02億元，年增13.8%。其中，個人電腦及顯示器產品第2季營收年增16.9%，相關產品上半年營收年增15.8%。宏碁董事長陳俊聖先前表示，目前已看到AI PC的需求，先前去了南部通路端，從當地的回饋來看，「現在新的PC採購，大概有八到九成都會討論到AI PC」，不僅電競應用導入，用於文書處理的消費者也有四到五成會考慮AI PC的運用。隨著微軟已於第2季底推出新一代AI PC架構「Copilot+PC」，首發產品搭載高通「驍龍X Elite」處理器，搭載相關CPU的宏碁、華碩AI PC已於6月開始出貨、並貢獻業績。市場看好，隨著英特爾、超微符合「Copilot+PC」處理器新品有望於本季上市，宏碁、華碩相關AI PC新品也將出貨，搶攻返校季及耶誕銷售旺季，「品牌雙A」下半年營運有望呈現逐季增長態勢。

新聞說:研調業者IDC公布，全球第2季包含桌機和筆電在內的個人電腦（PC）出貨量達到6,490萬台，年比成長3%，是連續第二季成長，成功逆轉先前連七季下滑的頹勢，反映整個產業持續復甦。其中，以蘋果公司、宏碁的PC出貨增幅最大。根據彭博資訊引述IDC報告的報導，蘋果公司與宏碁上季的PC出貨增幅分別達21%與14%，在全球PC製造商中出貨增幅領先。IDC集團副總裁芮斯（Ryan Reith）表示：「連續兩季成長，以及有關AI PC的大量市場狂熱，再加上不那麼誘人但可說是更重要的商業換機周期，顯然是PC市場所需要的。」根據IDC的報告，今年第2季PC出貨市占排行依舊以聯想居冠，占比達22.7%，接著依序為惠普（21.1%）、戴爾（15.5%）、蘋果（8.8%）與宏碁（6.8%）。其中，戴爾上季PC出貨量年比下滑2.4%，是唯一出貨減少的主要業者；惠普的出貨則是小幅增加1.8%。IDC表示，中國大陸市場需求疲軟，拖累了整體業績。如果不計中國，全球PC出貨量上季成長超過5%。PC產業在2020年、2021年新冠疫情期間景氣大爆發，消費者、企業與學校都採購新電腦，接著暫緩換新機，使得PC產業近幾年歷經了歷史性的下滑。 Evercore ISI分析師達里安尼表示，最新的出貨報告顯示，新採購的周期來臨。電腦製造商已大力行銷能夠執行AI任務的AI PC，認為這種新型機款有助帶動新一波換機潮。不過IDC已表示，今年出貨的PC中，僅約3%具備AI優化的功能。

A大回答:之前我們有列出鴻海的四大產品類別佔比，那時鴻海只有雲端網路和AI產業相關，也就是AI伺服器，那時投資人及市場認為鴻海一年營收六兆多，AI伺服器2023年營收才三千億，這樣也才二十分之一，覺得對鴻海整體不會有太大的影響，那時我就說過，AI年複成長性大，每年會以四成的成長速度前進，未來還會有AI PC及AI手機，去年我說最慢今年第四季蘋果的AI手機就會出來，畢竟那時三星都已經有推AI手機了，那時我說蘋果就算沒有真正的AI手機，但至少也是要出來吹一下說自己的AI手機有某一些功能，我說當蘋果推出AI手機時，鴻海就會有94%的營收都和AI產業相關，到時投資人及市場就會來炒鴻海，結果在今年三月市場就進來炒作鴻海了，那時比較確定的就僅有AI伺服器，那時市場在傳年底及明年鴻海會吃到GB200的大訂單，光AI伺服器確定投資人就開始進來炒作了，之前我和大家說，一些人天真的以為當鴻海發動時再來買，我則是說你要先佈局，這樣買到的量才會夠多，因為已經抱了一陣子，對於鴻海股價大漲才會相對無感，結果六月開始市場就開始推AI PC，那時我也和大家說，不論怎樣，至少AI PC會有一波備貨潮，也就是電腦品牌公司為了去賣更多的電腦，所以會去炒AI PC這個話題，對電腦品牌公司來說，AI PC就是比較高階的電腦，賣這種電腦單價高，獲利好，大部份的電腦品牌當然會全力的去推廣AI PC，大家看研調業者IDC公布，全球第2季包含桌機和筆電在內的個人電腦（PC）出貨量達到6,490萬台，年比成長3%，大家應該有看到第二季PC開始年增3%了，重點是六月各大電腦品牌廠才在推AI PC，所以可以預期的事是，接下來幾季電腦會開始出現所謂的換機潮，讓全球電腦的總銷量出現年增，這就是我和大家說的，AI手機及AI PC一定是會帶動換機潮的，重點是不會僅有一季，以全球手機及電腦的數目，至少是能帶動三到四年的換機潮，也就是說，正常本來要五到六年才能換完一輪，這一次可能會因為AI功能帶動提早一兩年換機，這樣接下來幾年電腦的銷量就會年增，重點是換機潮都會高階的電腦，畢竟AI PC就是比較高階的電腦，這些電腦的單價高，對電腦品牌廠來說，營收及獲利都會明顯的提升，現在電腦銷量有提升，大家應該能看到第四季開始，全球的手機銷售量應該就會呈現年增的情況，這就是我說的AI帶動手機及電腦的換機潮，這也是輝達說的AI產業能有100兆的商機，不過電腦及手機大部份的人手上都有，了不起就是出現顯著成長，比較不會像AI伺服器這種大家手上都沒有的，這種大家手上都沒有的產品，就很容易出現供不應求的爆炸式成長。

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