10月19日！AI產業獲利好但其他產業其實很慘！作者:A大！去年我就和大家說高股息ETF會爆雷，我所謂的爆雷不是指讓投資人血本無歸，而是高股息ETF無法持續配出他們號稱的8到12%股利率，之前我常把這些高股息ETF持有的個股攤開來，明明這些高股息ETF持有的成份股的股利率就僅有3到4%，每一年經理人還要收0.5%到1%的管理費及經理費，加上每一季又會大量的換股，每一次換股就算券商都二八折，一次也需要0.38%的成本，很多高股息ETF一次敢換三分之一，甚至是二分之一的持股，一年下來高股息ETF至少會花掉1%到2%的費用，所謂的高股息公司就是公司不會成長了，所以要把每年賺到的錢配給股東，最常見的就是電信股，每一年中華電信，遠傳，台灣大哥大都是賺多少錢就配出多少錢，畢竟台灣的用戶就那些，不可能再成長了，所以把賺到的錢都配出來的公司，鐵定不具備高成長，當高股息ETF都去買高股息的成份股，這些公司鐵定是維持不了的，再加上這些高股息ETF每年需要1到2%的管理費及換股手續費，因為高股息ETF的規模總合來到幾兆，台股中哪來這麼多高股息的公司，就算當初真的有，幾兆規模的高股息ETF，早把原本的高股息公司買成了低股息，大家會發覺現在高股息ETF持有的成份股股利率了不起就是3到4%，扣掉每年1到2%的管理費及換股手續費後，每年能配個2到3%就偷笑了，今年高股息ETF還是配出4到8%的股利率，所以就會是左手配右手，也就是拿投資人自己的錢配給自己，很搞笑的事是，大家不要忘了你領到股息是會納到所得稅的，而且是採累進稅率，最高是會繳到40%，你拿自己的錢配給自己，最終還要繳所得稅，那豈不是來搞笑的嗎？大家來看一下今年高股息ETF的表現情況，我們先看基準點，今年台股上漲18.5%，所以高股息ETF只要漲的比18.5%少，代表就是輸給了平均，今年台股第一大及第二大權值股表現的都比大盤好，台積電上漲了34.9%，鴻海上漲了23.1%，00929上漲2.33%，0056上漲0.53%，00939上漲0.35%，很搞笑的事是，高股息ETF根本表現的非常的差，在大盤上漲18.5%的情況下，也才上漲0.35%到2.33%，以上的高股息是上漲的，還有很多高股息ETF今年以來是下跌的，00900下跌2.15%，00713下跌3.29%，00878下跌3.7%，00919下跌8.73%，當初00919去買小股本的海悅，硬把海悅股價從180元拉抬到250元，當初我就說過，這些規模很大的高股息ETF，他們還去買中小型股，確實可以用銀彈把股價拉抬上去，讓00919的股價比較好看一點，但是買的容易賣就困難，最終00919在100元左右把海悅止損掉，賠了50%左右的資金，現在海悅股價86.5元，明明去年央行宣布史上最嚴的打炒房，結果00919敢進去買海悅，真不知道是故意的還是無知，大家看完今年高股息ETF的表現後，應該相信我說高股息ETF遲早會爆雷這件事了吧，我也不是什麼神算，也不會摸骨，我單純就是用高股息ETF很高的手續費，還有換股手續費，加上高股息ETF持有的個股股利率僅有3到4%去看出來的，聽起來好像沒什麼了不起，但大部份會去買高股息ETF的散戶，他們連自己買的高股息ETF持有什麼成份股都不知道，更不可能去一間又一間的去看成份股的股利率，前幾年投信在耍賤招時，就是用新的高股息ETF去拉抬舊的高股息ETF持有的成份股，使得很多成份股都被買成了天價，後面沒有新的資金進去時，這些成份股的股價就會開始修正，之前高股息ETF能每年有10到12%的股利率，而且還能賺差價，就是因為投信故意去炒作的，目的就是讓散戶進到高股息ETF中，反正對投信來說，他們要的就是管理費，一開始拿散戶的錢去追高成份股，營造高股息ETF股價會一直上漲的假象，最終就算爆雷了，投信就會和散戶說，投資一定有風險，基金投資有賺有賠，申購前應詳閱公開說明書。
今年有川普關稅及台幣升值的影響，所以僅有AI概念股表現的比較好，今年台股上漲18.5%，台積電上漲34.9%，鴻海上漲23.1%，台積電佔了台股40.8%的權重，鴻海佔了3.63%，光這兩檔就快要佔五成了，還有台達電，廣達，緯創，緯穎，英業達等個股，這些個股都是AI概念股，只要和AI沒有關係的，今年以來都蠻慘的，這也是為什麼我一直和大家說要看第三季及第四季的企業財報，當初我們是預期AI概念股不會被川普關稅影響，尤其是台積電及鴻海，前幾天台積電已經開出第三季財報了，確實沒有被台幣升值及川普關稅影響，再二十幾天鴻海，廣達，緯創，緯穎，英業達也會開出第三季財報，理論上鴻海是不會被影響，上一季廣達，緯創，仁寶，和碩是有被台幣升值及關稅影響，第三季還是有待觀察，除了觀察AI概念股第三季財報後，我還想要看一些傳產的第三季財報，如水泥，鋼鐵，塑化，營建，輪胎，造紙，海運，百貨，食品，汽車，飯店，紡織等，大家可以看一下這些公司今年以來股價表現，正所謂春江水暖鴨先知，這些公司股價表現的都很不好，代表這些行業第三季及第四季的獲利不會太好看，畢竟公司是由人組出來的，一些中小企業很容易就會有內褲線，之所以我們說鴻海不會有內褲線，原因是鴻海組織架構這麼大，某一些子公司的員工就算知道公司業績很好，但鴻海組織架構這麼大，某一間子公司根本影響不了鴻海整體的獲利，所以鴻海這類大型國際一流公司比較不會有內褲線問題，一些中小企業或是家族企業，那些公司內褲線是很嚴重的，很多散戶又喜歡去玩那中小型投機股，明擺著就是去裡面給主力及炒股集團送錢，我們來看一下各行業今年股價的表現，台泥今年以來下跌了26.34%，遠東新下跌了13.92%，中鋼下跌了3.05%，海悅下跌了57%，台塑上漲了9.58%，陽明下跌了28.53%，國泰金下跌了4.54%，正新下跌了31%，葡萄王下跌17.39%，遠百下跌了2.44%，士紙上漲了2.51%，統一下跌了3.34%，裕隆下跌35.11%，晶華平盤，台股上漲了18.53%，大家還是得了解一件事，也不是每一個人都是台積電，鴻海或AI概念股的員工，在AI概念股上班的人有個5%，那就很偷笑了，台灣各行各業受到台幣升值及川普關稅影響，這還是有可能影響到投資信心的，所以看第三季及第四季AI概念股獲利是否有被影響，我們預期是不會被影響，不但不會被影響，獲利還會成長，但其他產業會被影響，但會不會引發骨牌效應，也就是經濟會變的不好，投資意願下降，最近七個交易日三大法人出貨了台股1200億，從4月23日以來三大法人還是買超了7300億，所以外資群及主力還是會營造出股市好棒，氣氛好樂觀的情況，會有人說股市漲很多，所以散戶賺到很多錢，其實很多短線的散戶都是空手或放空，有1200億的散戶資金是買在指數兩萬七千點，所以不要天真的以為股市上漲很多散戶就賺到大錢，現在短線會流動的籌碼都是在外資群及主力手上，之後外資群及主力只要把短線的流動籌碼都賣給散戶後，他們才會營造悲觀的氣氛，現在外資群及主力是淡化中國稀土管制的影響，很多公司都說短時間不會有影響，這不是廢話嗎？中國12月1日才會全球管制，現在哪有可能被影響，對外資群及主力來說，他們不知道12月1日中國管制的力道有多大，有可能中國也是用來威脅全球而以，就是要全球乖乖聽話，不要和中國作對，也就是不要加入美國陣營去對付中國，要是全世界不要加入美國陣營去對付中國，也許12月1日過後，全球去向中國送稀土申請書，中國就是會放行稀土，以目前來說，沒有人知道12月1日中國會怎麼出招，目前三大法人也沒有必要自己製造恐慌，就是平常心的出貨，大家應該有發現一件事，自從中國說要在12月1日管制稀土時，外資群賣得多買得少，雖然台股指數沒有大跌，但外資群已經趁機出貨了1064億，我個人覺得外資群認為中國12月1日管制稀土是不確定因素，這件事中國是能把它搞的很嚴重，當然也能搞的一點都不嚴重，就視12月1日中國對於全球稀土審批的情況如何，外資群及主力應該也沒有傻到以滿倉去看中國稀土的結果，以最有可能的情況來說，中國去搞美國及全世界，這也會影響到中國的經濟，中國掌握了稀土，只要不出口稀土，確實很多產品不能生產，但中國是全球最大的代工廠，全世界不能生產產品，那就意謂著中國也不能生產，最終就是看美國和中國之間怎麼玩。
