10月31日！鴻海AI伺服器獲利公司大洗盤！作者:A大！今天整天颱風康芮侵颱，算是一個很有感的颱風假，早上一度停電半個小時，今天全台應該都有感受到颱風康芮的威力，昨天鴻海旗下做AI伺服器的工業富聯開出第三季財報，營收1703億人民幣，歸屬獲利64億，和去年第三季營收1220億，歸屬獲利63.24億相比，營收大增近四成，結果獲利僅小增1.24%，昨天我有提醒過大家，去年第三季工業富聯的營收對上獲利是不尋常的，通常工業富聯第三季營收1200億人民幣的話，大概每股獲利會在0.22元左右，去年第三季忽然就變成了0.32元，這就使得今年第三季工業富聯營收配上獲利感覺不是很好，一般投資工業富聯的人會想，營收大增近四成，結果獲利才小增1.24%，重點是工業富聯增加的營收都是AI伺服器相關的，大家稍微動一點腦，AI伺服器目前供不應求，第二季鴻海營收增兩成不到，本業營利增四成多，廣達，緯穎，英業達等個股也都是營收小增，本業營利大增，所以AI伺服器能讓鴻海及AI概念股本業營利大增，這一點就不需要懷疑了，所以不存在工業富聯營收大增四成，獲利僅小增1.24%這種事，以正常工業富聯的營收對獲利來說，營收1220億每股獲利應該是0.22元，結果去年第三季來到0.32元，明顯就是增加了45.45%，去年第三季工業富聯增加的這45%是不正常的，今年工業富聯營收增加快四成，每股獲利來到0.32元，這和其他年度的第三季相比，就是營收增四成，獲利增四成多，昨天我有說這一份財報對工業富聯來說不算好，原因就是對工業富聯的投資人來說，去年第三季就是獲利大增，今年第三季就是營收大增獲利沒有增，所以今天工業富聯股價下跌了2.38%，這算是可以接受的，如果大家有看工業富聯近六年的第三季營收對獲利，其實就能知道營收增加四成，獲利增加四成多，對鴻海來說，第二季工業富聯的營收增四成六，獲利增加15%，但鴻海母公司營收增兩成，獲利增四成多，所以很明顯AI伺服器比較高毛利的關鍵零組件不在工業富聯，第二季有一些投資人及外資群，他們看到工業富聯第二季營收大增46%，獲利才小增15%，就以為鴻海的AI伺服器獲利很差，就趁著鴻海還沒有開第二季財報前把鴻海賣掉，結果鴻海第二季開出本業獲利大增四成多，毛利率6.42%。還比工業富聯的6%高，這鐵定是讓很多法人及投資人跌破眼鏡的，第二季很明顯就是一些比較高毛利率零組件由鴻海未上市子公司做，所以鴻海的母公司才會毛利率變高，所以很有可能第三季工業富聯做的AI伺服器，一樣是比較高毛利率的關鍵零組件是鴻海母公司做，如此一來鴻海本業的獲利就會增加的兩到三成，如果第三季鴻海營收增兩成，本業獲利一樣是增兩到三成，那基本上就是確定AI伺服器中比較高毛利率的關鍵零組件是由鴻海其他子公司負責。
昨天又傳出美超微財報風波股價暴跌35%，負責審計美超微的會計師事務所安永（EY）今宣布辭任職務，美超微之前股價淨值比漲到十倍，後面就被作空機構盯上，說財報有美化的嫌疑，很搞笑的事是，美超微真的又交不出財報，股價就應聲先跌10到20%交朋友，沉寂了一兩個月後，現在美超微的會計事務所又辭任，昨天美超微股價又下跌35%交個朋友，美超微股價下跌了這麼多後，也就是合計下跌了65%，結果目前的股價淨值比還有3.5倍，這也是我常和大家說的，當你買到股價淨值比太高的公司，你可能連喝個水別人都覺得你有問題，當股價淨值比很高時，這就意謂著作空的機構有很肥的肉能吃，自然就會去找公司財報的問題，也有可能會去檢舉公司，投資人看到美超微又是沒交財報，又是會計事務所辭任，看到嚇都嚇死了，怎麼可能再留股票，記得五月多時，市場在算GB200的市場份額，那時是說美超微拿到25%，大概有1萬櫃的GB200，現在美超微一下傳出交不出財報，一下又會計事務所辭任，我相信這對美超微原本的訂單沒影響，但是對新客戶的訂單就不一定了，如果你是雲端大廠，你看到美超微公司一下財報交不出來，一下會計事務所辭任，你敢去找美超微合作及下很大的訂單給美超微嗎？我相信一定是不敢的，試想，如果下給鴻海及美超微價格差不多，那為什麼我要冒險去下給美超微，我直接下給鴻海，廣達，緯穎，英業達等，它不香嗎？所以美超微財報有問題，會計事物所辭任，這對其他的AI概念股就是消息面的利多，最終不論新客戶會不會改下訂單給其他AI概念股，這對鴻海，廣達，緯穎，英業達都不會是利空，有一些低能的散戶，他們會說美超微財報做不出來，所以AI需求是假的，會說這種話的人是有多愚蠢，台積電前一兩周才和你說AI需求是真的，也開出了好的第三季財報，並且第四季展望也好，鴻海也一直說AI伺服器展望愈來愈好，輝達也說AI晶片的需求是不可思議的好，每個客戶都是捧著錢求輝達收下，這種情況你和我說AI需求是假的，這到底是要多低能才能說出這樣的話，大家按讚並留言，AI伺服器還處在供不應求的階段，鴻海哪個子公司能得到AI伺服器的獲利，大概兩三季就能完全看出來。
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1、鴻海AI伺服器獲利公司大洗盤！
2、美超微財報風波股價暴跌35%！
3、金龍海嘯後房市情況有多慘？
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